(一)具有国际水平的技术团队
公司十分重视技术团队的建设,打造了一支具有国际水平的技术研发团队,核心成员由多位具有金属材料、集成电路制造专业背景和丰富产业经验的归国博士、日籍专家及资深业内人士组成。
(二)持续的技术创新
公司已经建立了较为完善的研发体系,具备较强的技术与产品创新能力,打破了国内高纯溅射靶材基本依靠进口的局面,填补了国内同类产品的技术空白,并逐渐成长为国内高纯溅射靶材产业的领先者,能够在全球范围内与美国、日本跨国公司进行市场竞争。截至2016年12月31日,公司拥有授权专利183项,其中发明专利139项、实用新型专利44项。
(一)稳定可靠的产品质量
公司建有针对物理气相沉积(PVD)材料的分析实验室,配备各类先进检测设备和仪器,为公司实施严格的质量检测程序提供了有力的技术保障,最大限度地保证了产品质量和技术含量,有利于提升客户满意度和市场竞争力,同时,先进的研发设备也为公司产品的后续开发建立了宽范围的拓展平台,为客户新材料、新工艺的探索提供了技术支撑。
(二)产品性价比优势
公司在引进国外先进设备的基础上,通过消化吸收再创新,自主研发设计了多项独创的专有技术,通过对技术革新,达到了降低成本、提高产品生产效率的目的,公司充分利用国内制造成本相对较低的优势,通过严格管理降低成本,使得公司产品销售价格具有一定优势,能够对客户提出的要求进行快速响应。较高的产品性价比优势促使公司产品不断形成市场竞争优势,能够顺利进入下游产品配套市场。
(三)良好的品牌形象
通过近年来的不懈努力,公司已经逐步建立了高品质、高纯度溅射靶材专业生产商的良好品牌形象,在广大客户中积累了一定的市场美誉度,公司产品也日益获得客户的广泛认可,为公司业务订单的获取和业务量的提升奠定了坚实的基础。
(一)优质的客户资源
经过数年发展,凭借着领先的技术水平和稳定的产品性能,公司已经成为中芯国际、台积电、格罗方德、意法半导体、东芝、海力士、京东方、SunPower等国内外知名厂商的高纯溅射靶材供应商,业务范围涉及半导体芯片、平板显示器和太阳能电池等,并与其建立了较为稳定的供货关系,与各大客户长期稳定的合作关系有助于公司充分分享高纯溅射靶材下游应用领域的广阔市场,促进公司营业收入和经营业绩的快速增长。
公司主要客户的分布情况如下:
(二)领先的市场份额 公司具备较强的技术与产品创新能力,已经成为国内高纯溅射靶材产业的领先者,并在全球范围内与美国、日本跨国公司展开市场竞争,目前,公司已经成为国内最大的半导体芯片用高纯溅射靶材生产商。面对市场空间更为广阔的液晶显示器、太阳能电池等应用领域,公司已经制定了相应的产品研发和市场拓展计划,在继续巩固半导体芯片应用领域领先地位的同时,还可以利用在半导体芯片市场积累的技术、品牌和客户资源,迅速向新的应用领域渗透,从而实现快速稳定的增长。 >>展开
公司的原材料主要为高纯度的铝、钛、钽、铜、钨,其中铝、钛、铜主要从日本进口,由于日本特有的综合商社模式,导致三菱化学成为公司最大供应商,报告期内,公司向三菱化学的采购占比较高,分别为53.75%、38.75%、53.32%。如果三菱化学与公司的供货条款进行重大调整,或者高纯金属的生产厂家停产、交付能力下降、变更其经销代理机构等,本公司原材料供应的稳定性、及时性和价格均可能发生不利变化,从而对公司的经营业绩造成不利影响。
报告期内,公司前五大客户的销售占比分别为58.55%、60.16%、65.57%,其中,中芯国际的销售占比分别为17.32%、19.58%、13.37%,台积电的销售占比分别为8.35%、15.05%、19.06%,SunPower的销售占比分别为8.51%、7.19%、8.44%,主要原因系公司下游半导体芯片、太阳能电池行业市场集中度较高。公司的客户主要是行业内知名企业,规模均较大,如果公司的主要客户因各种原因大幅减少对本公司的采购量或者要求大幅下调产品价格,公司的经营业绩可能出现下降。
公司目前原材料大部分须从日本、美国进口,且产品外销比例较高,海外客户主要集中在日本、菲律宾、新加坡、韩国、中国台湾等地。近几年,中国与周边国家或地区的文化、政治、经济摩擦时有发生,如未来摩擦加剧,各国可能会在贸易政策、关税等方面对我国设置壁垒,或者当地企业会对我国产品或业务进行抵制,从而可能对公司的经营业绩产生不利影响。
公司目前主业集中于高纯溅射靶材的研发、生产和销售,公司需要的主要原材料——高纯金属以进口为主,为了减少对供应商的依赖,发挥公司上下游产业链一体化的优势,公司募投项目主要用于向上游的延伸。公司为实施募投项目进行了人才、技术等各方面的储备,但由于高纯金属生产技术目前主要掌握在少数国际企业手中,公司未来高纯金属的研发、生产可能存在持续资金投入大、研发周期长而影响公司经营业绩的风险。
公司未来的发展前景在很大程度上依赖于以姚力军先生、Jie Pan先生为核心的技术和管理团队,优秀人才是公司生存和发展的基础,是公司的核心竞争优势之一。公司已通过员工持股制度等措施激励和挽留优秀人才,但仍难以避免优秀人才无法或不愿留任公司目前的职位,公司可能无法找到合适人选加以替代,公司的业务可能中断,或公司的上述人员加盟竞争对手或成立竞争公司,公司的客户、技术知识、员工可能会流失。人才流失会对公司正常的生产经营造成不利影响,并可能延误公司开发及推出新产品,进而对公司的发展前景产生不利影响。
报告期各期末,公司固定资产账面价值分别为17,014.73万元、14,907.93万元、24,700.81万元。随着公司规模的扩张,公司固定资产投资强度不断增大,固定资产折旧也将大幅增加。同时,公司加大资金筹措力度投入固定资产建设,报告期各期末,公司银行借款(含短期借款和长期借款)余额分别为1.96亿元、1.91亿元、2.00亿元,报告期内维持在较高水平,故公司利息支出也随之升高。
公司规模的快速扩张是为了满足客户业务订单持续增长的需要,并以此巩固并扩大公司在核心客户中的地位,提高市场占有率和影响力,如果未来核心客户需求出现萎缩或下滑,且公司不能开拓新客户或市场来弥补,相关固定资产折旧、利息支出等会给公司经营业绩产生重大不利影响。
2014-2016年度,公司每年增加的固定资产分别为3,074.14万元、-2,106.80万元、9,792.88万元,在建工程资本化的利息分别为149.62万元、530.98万元、400.98万元。2016年11月,公司主要的在建工程三期厂房主体工程10,500.48万元转入固定资产,从2017年开始,三期厂房将新增年度折旧金额约500万元,相应的借款利息也不再资本化,若按照项目专项贷款金额8,500万元和银行贷款利率4.89%计算,在不考虑募集资金到位后置换的前提下,年度新增利息支出约416万元,大幅增加的固定资产折旧和利息支出将对公司的经营业绩产生较大的不利影响。
高纯溅射靶材行业属资金密集型产业,全球范围内大部分高纯溅射靶材企业属于大型企业集团的分支机构,母公司提供强大的资金、市场及技术等多方面的支持。世界范围内半导体产业的复苏及太阳能等新应用领域的涌现,促使现有企业加大了对高纯溅射靶材领域的投入,同时也有少量的新进入者,两者共同作用导致本行业的竞争加剧。制造商之间的竞争可能导致产品供应过剩、产品价格及行业利润水平下降,如公司无法成功与现有或未来竞争对手抗衡,则公司的行业地位、市场份额、经营业绩等均会受到不利影响。
目前公司的高纯溅射靶材主要应用于半导体芯片等领域,报告期内,半导体芯片领域的收入占公司主营业务收入的比重分别为87.04%、81.78%、69.90%。金融危机之后,受益于各国推出的宽松货币政策和经济扶植措施,以及下游智能手机、平板电脑、汽车电子等终端消费领域对半导体芯片需求的持续增长,全球半导体市场在遭遇经济危机后迅速反弹,实现了稳定增长。但如果未来半导体芯片市场需求因宏观经济等原因出现下滑,则将对公司经营业绩产生重大不利影响。
公司的高纯溅射靶材产品部分应用于太阳能电池领域,报告期内,太阳能电池领域的收入占公司主营业务收入的比重分别为9.99%、9.67%、8.57%。随着全球产业整合的逐步深化,太阳能电池产业供过于求的局面正在得到改善,整体行业近年来仍然处于上升阶段。但如果全球太阳能电池产业遭遇产业迅速滑坡,甚至跌入景气周期的低谷,公司所配套的太阳能电池领域客户可能因需求萎缩、财务状况恶化等原因减少采购、延迟或无法支付货款,从而对公司经营管理、业绩水平产生重大不利影响。
半导体产业的发展速度多次验证了“摩尔定律”,公司客户主要为半导体芯片制造企业,在下游产品不断提出更高技术要求的前提下,公司需要对客户需求进行持续跟踪研究并开发对应的新产品。
半导体产品普遍呈现同款产品价格逐年下降的趋势,行业内企业在产品价格下降初期可以通过规模经济、改善工艺设计等缓解产品价格下降带来的毛利率下降,但从中长期看,行业内企业必须依靠产品的更新换代才能保持较高的毛利率水平。
公司从创立之初的研发型企业逐步转变为产、研、销并重的企业,产品开发能力是公司核心竞争力的体现,也是影响公司发展前景的重要因素。如果公司未来不能推出符合市场需求的新产品,可能会丧失竞争优势,从而对本公司的经营业绩产生不利影响。
根据募集资金投资计划,公司募投项目投产后将形成年产400吨平板显示器用钼溅射靶材坯料、300吨电子级超高纯铝的生产能力,募集资金投资项目的实施将进一步拓展靶材产业链,有助于解决公司的原材料供应瓶颈,降低生产成本,提升公司经济效益和核心竞争力。
结合行业及公司发展趋势,公司对募投项目产品的市场前景进行了大量的调研和论证,但是公司募投项目投产后,未来的市场需求也可能发生变化,公司存在不能有效开拓市场消化募投项目新增产能的风险,从而使公司募投项目不能达到预期收益。
公司通过自主研发已拥有一系列关于产品设计及生产流程的核心技术,包括高纯金属纯度控制及提纯技术、晶粒晶向控制技术、异种金属大面积焊接技术、金属的精密加工及特殊处理技术、靶材的清洗包装技术等。上述核心技术对公司控制生产成本、改善产品性能和质量以及保持公司在高纯溅射靶材市场的竞争力非常重要,虽然公司对核心技术采取了保密措施,但如掌握公司核心技术的员工离职或私自泄露公司核心技术,或者公司在对外商业合作交流中泄漏公司核心技术,公司的核心技术可能会被第三方掌握或向第三方披露,可能导致公司失去竞争优势,进而对公司的业务发展和经营业绩产生不利影响。
高纯溅射靶材质量是保证芯片质量的前提,芯片制造采用大批量、自动化的生产模式,如果高纯溅射靶材存在产品瑕疵,将会对芯片生产构成重大质量事故。
可靠的产品质量是公司产品竞争力的体现,有利于公司维持自身的市场地位。公司的质量管理体系覆盖产品研发、原材料采购、生产制造、出厂检验、销售服务等各个领域,公司报告期内未发生重大质量问题,但如果公司上述质量管理体系的任何环节存在不足或不能发挥应有的作用,可能导致公司所生产的产品出现缺陷或不合格、产品交付延迟以及不得不替换缺陷或不合格产品,以及客户索赔、减少订单甚至终止合作,最终会对公司的声誉和经营业绩产生不利影响。
根据宁波市高新技术企业认定管理工作领导小组办公室文件甬高企认领[2015]2号《关于公布宁波市2014年第一批高新技术企业名单的通知》,本公司2014年通过高新技术企业重新认定,2014年至2016年所得税减按15%计征。目前公司的高新技术企业资格已到期并正在进行复审。
如果国家有关高新技术企业税收优惠的法律、法规、政策发生重大调整,或者公司未来不能持续取得国家高新技术企业资格而无法获得税收优惠,将对公司经营业绩造成不利影响。
公司产品以出口为主,报告期内,外销收入占当期主营业务收入的比例分别为68.33%、68.32%、75.50%。公司产品的出口退税率为0-17%不等,其中以17%为主,报告期内,公司产品出口退税应退税额及其占公司当期利润总额的比例如下:
项 目 | 2016年度 | 2015年度 | 2014年度 |
应收出口退税额 | 369.23 | 385.73 | 947.83 |
利润总额 | 6,425.83 | 2,678.98 | 2,029.68 |
应收出口退税额占利润总额的比例 | 5.75% | 14.40% | 46.70% |
公司拥有的品牌、商标、专利等知识产权是公司赢得市场的关键因素,是公司核心竞争力的重要组成部分。报告期内,公司未发生知识产权相关的纠纷。由于高纯溅射靶材市场竞争激烈,公司的知识产权在未来可能遭受不同形式的侵犯,中国以及其他国家或地区的知识产权法律提供的保护或这些法律的执行未必有效,公司实施或保护知识产权的能力可能受到限制,且成本可能较高。因此,如果公司的知识产权不能得到充分保护,公司未来业务发展和经营业绩可能会受到不利影响。
另外,虽然公司已主动采取措施避免侵犯他人的知识产权,但也不排除行业内的其他参与者指控公司侵犯其商标、专利或其他知识产权,知识产权纠纷会耗费公司大量的时间和精力,产生较高的成本,对公司业务发展和经营业绩产生不利影响。
报告期各期末,公司应收账款余额分别为5,534.66万元、6,747.62万元、9,405.37万元,其中账龄在1年以内的应收账款超过98%。报告期各期末,公司应收账款账面价值占流动资产的比例分别为26.91%、29.30%、29.14%,尽管公司的主要客户均为世界知名企业,但如果公司客户未来经营状况或与公司的合作关系发生不利变化,公司应收账款按期收回的风险将增加,从而可能对公司资产的流动性和经营业绩产生不利影响。
报告期各期末,公司存货账面价值分别为9,492.20万元、10,073.05万元、12,280.34万元,占流动资产的比例分别为48.86%、46.11%、40.09%,占比较高。公司所处的高纯溅射靶材行业处于快速发展期,客户的需求和市场趋势变化较快,公司存在由于技术和客户需求变化引起的存货跌价风险。另外,公司产品技术含量较高,加工难度大,如果公司产品的合格率、各项技术指标达不到客户的要求,或者公司的客户采购数量低于公司的预测或取消、推迟现有采购订单,将使公司的存货增加并面临较大的存货跌价风险。
近年来,公司抓住行业发展机遇,业务规模稳步增长,厂房建设等生产性投入较大。面对快速增长的资金需求,公司主要通过银行借款或商业信用等方式融资。报告期各期末,公司流动比率分别为1.06、1.17、1.26,速动比率分别为0.54、0.63、0.76,资产负债率(母公司)分别为56.61%、54.36%、53.42%,公司面临一定的短期偿债压力。如果公司客户因各种原因延迟支付货款,导致应收账款周转率下降,或者公司需要持续引进机器设备增加项目投入,将有可能导致公司存在一定的债务偿还风险。
公司生产高纯溅射靶材所用的原材料为高纯铝、钛、钽、铜、钨及其合金等。报告期内,公司直接材料占生产成本的比例分别为69.01%、72.75%、81.15%,其中直接材料以高纯金属为主。如果公司主要原材料价格受市场影响出现上升,原材料采购将占用公司更多的流动资金,另外,如果公司无法通过提高产品的销售价格将增加的成本转嫁给公司的客户,则会对公司产品的销售成本及利润水平造成不利影响。
报告期内,公司支付给职工以及为职工支付的现金分别为3,477.82万元、3,735.02万元、4,207.57万元。如公司面临劳动力短缺、劳动力成本上升,公司为留住员工或由于劳动力市场状况或行业惯例或其他方面的变化,公司需要提高工资;公司招聘新员工以弥补劳动力短缺,由于缺乏培训或经验,新员工相比前任或现任员工可能操作效率较低。任何上述事件均可能导致公司产生额外的劳动力成本或导致公司的生产效率下降或生产延误,从而对公司的经营业绩产生不利影响。
本次发行前,本公司实际控制人姚力军先生直接持有本公司37.69%的股权,通过江阁投资和宏德投资间接控制公司8.95%的股权,其可以实际支配的公司股权合计为46.64%,持股比例相对较低。自本公司成立以来,姚力军先生一直为公司管理团队的核心,对公司日常经营决策始终具有较强控制力。本次发行完成后,姚力军先生直接和间接持有本公司股份的比例将进一步降低至34.99%。如果本公司其他股东通过增持股份谋求影响甚至控制本公司,将对本公司管理团队和生产经营的稳定性产生影响。
报告期内,公司主营业务收入的外销比例分别为68.33%、68.32%、75.50%,汇兑损失分别为32.35万元、-335.57万元、-360.25万元,外销收入主要以美元、日元结算,如果人民币对美元、日元持续升值,公司以美元标价的产品价格将提高,从而在一定程度上降低公司产品的竞争力,境外客户可能减少对公司产品的采购,公司持有的美元、日元资产的价值也会受到汇率波动的影响。
公司募集资金主要用于高纯金属的生产。公司对募投项目进行了审慎论证,对实施募投项目过程中的厂房规划、设备选型、人员配备、工程建设、项目管理等进行了前期准备,为实施募投项目奠定了基础。但在未来募投项目实施过程中,仍可能出现各种不可预见的因素导致项目投资额增加、项目进度延期等情况,从而对本公司募投项目的实施造成不利影响。
公司募集资金投资项目将新增固定资产投资1.55亿元,项目投产后每年将新增固定资产折旧1,302.28万元。如未来市场环境发生重大变化,项目产品无法按预期实现销售,则存在募集资金投资项目无法达到预期收益的风险,包括固定资产折旧等在内的成本费用大幅增加,将对公司经营业绩产生不利影响。
公司根据现有产品销售单价和毛利率情况,本着谨慎性原则,测算正常市场情况下本次募集资金投资项目预期经济效益,但若未来项目产品销售单价和毛利率水平因竞争加剧出现大幅下降,则公司本次募集资金投资项目将面临达产后不能实现预期收益的风险。
本次募投项目之一“年产400吨平板显示器用钼溅射靶材坯料产业化项目”主要用于生产钼溅射靶材。报告期内,公司尚未批量生产及对外销售钼溅射靶材。尽管公司已掌握钼溅射靶坯料及靶材生产的核心技术,并与京东方、华星光电在平板显示器用靶材上已实现销售,但仍不能排除待该募投项目达产后,京东方、华星光电等客户因产品质量原因或其他商业原因,未按预期向公司采购平板显示器用钼溅射靶材,从而导致公司经营业绩下滑。
高纯铝为公司铝靶的主要原材料,报告期内公司主要向三菱化学采购。2016年度,公司累计对外采购高纯铝约为219吨。为实现产业链均衡发展,摆脱原材料对外依赖的风险,本次募集资金将投向“年产300吨电子级超高纯铝生产项目”。该募投项目达产后,公司的高纯铝将由全外购转变为以自产为主,生产管理工作也将相应增加。若公司自产的高纯铝品质不能满足客户需求,或不能有效控制高纯铝的生产成本,则可能对公司经营构成不利影响。
溅射靶材产品系由高纯金属生产加工而成,生产加工过程中产生的废料、客户使用后回收的靶材价值较高。报告期内,公司销售废料(包括铝屑、钛屑、铜屑、钽屑等)的毛利额分别为78.62万元、118.11万元、28.61万元,销售回收的靶材(包括钽靶和钛靶)毛利额分别为0、439.72万元、220.86万元,销售废料、回收的靶材合计毛利额分别为78.62万元、557.84万元、249.47万元,占公司当年度销售毛利的比例分别为1.01%、6.04%、1.77%。
由于金属废料和回收靶材销售频率较低,一般需要累计到一定的数量并结合市场行情后才进行集中销售,因此,在废料、回收靶材集中销售的情形下,可能对当期的利润造成较大的影响。
除了高纯金属溅射靶材及相关业务以外,报告期内公司还生产LCD用碳纤维复合材料部件,该类产品主要用于平板显示器生产线相关设备及配件。不同于溅射靶材等消耗性原材料,碳纤维复合材料部件可重复使用,一般在平板显示器生产线建设和扩产过程中会产生大量需求,产线建成以后需求下降。近年来我国平板显示器行业发展迅速,京东方、华星光电等液晶面板厂商正处于快速扩张和产线建设阶段,导致2015年度、2016年度公司该项业务收入增长迅速。报告期内,该项业务收入分别为0万元、1,035.15万元、6,336.14万元,毛利额分别为0万元、-47.45万元、1,039.28万元,2016年度该项业务收入和毛利额占主营业务收入和主营业务毛利总额的比例分别为14.49%、7.36%。未来若下游LCD厂商扩产脚步放缓或停滞,则公司的LCD用碳纤维复合材料部件产品的市场需求将可能下降,对公司经营业绩产生不利影响。
高纯溅射靶材行业属于国家重点鼓励发展的战略性新兴产业,相关产品我国长期依赖进口,为推动产业升级,促进产业健康发展,相关政府部门制定了多项具有针对性的鼓励政策。报告期内,公司凭借雄厚的研发力量承担了较多的国家和省市级的重大研发项目,政府部门相应给予了研发项目补助。报告期内,公司计入营业外收入的政府补助分别为1,354.78万元、756.62万元、1,398.44万元,占利润总额的比例分别为66.75%、28.24%、21.76%。
若未来相关政府部门对本产业的政策支持力度减弱,或者其它相关补贴政策发生变化,公司收到的政府补助将减少,进而对公司的经营业绩产生不利影响。
报告期内,公司扣除非经常性损益后的净资产收益率分别为4.44%、6.35%、16.30%。本次发行后,公司的净资产规模较发行前将有大幅增长,但公司本次募集资金投资项目的建设和达产需要一定的周期,其经济效益需随时间逐步发挥,导致净利润增长速度低于净资产增长速度。因此,公司存在净资产收益率下降的风险。
公司为拟在创业板发行上市的企业,保荐机构出具了《国信证券股份有限公司关于宁波江丰电子材料股份有限公司成长性的专项意见》,该成长性专项意见系基于公司过往业绩以及自身生产经营状况,在外部环境不发生重大变化的基础上,根据预期的行业发展趋势,对公司成长性作出的判断,其结论并非对公司投资价值的建议。公司未来的成长受行业发展、市场需求、国际贸易环境、国家产业导向、人才队伍、技术创新、有效营销、产品质量等一系列因素影响,任何因素的不利变化,均可能造成公司经营及盈利产生波动,从而无法实现预期的成长性。
影响股票价格波动的原因十分复杂,股票价格不仅受公司的经营状况、盈利能力和发展前景的影响,同时受国家的宏观经济状况、国内外政治经济环境、利率、汇率、通货膨胀、市场买卖力量对比、重大自然灾害以及投资者心理预期的影响而发生波动。我国资本市场属新兴市场,股票价格波动较国外成熟市场更大。因此,公司提醒投资者,在购买本公司股票前,对股票市场价格的波动及股市投资的风险需有充分的认识。
>>展开网上路演日 | 2017年06月02日 |
申购日 | 2017年06月05日 |
网上摇号日 | 2017年06月06日 |
缴款日 | 2017年06月07日 |
序号 | 募集资金使用项目 | 项目投资总额 | 募集资金投入 |
1 | 年产400吨平板显示器用钼溅射靶材坯料产业化项目 | 10,876.00 | 6,686.78 |
2 | 年产300吨电子级超高纯铝生产项目 | 4,021.00 | 4,021.00 |
3 | 分析检测及客户支持服务中心建设项目 | 5,504.00 | 5,504.00 |
4 | 补充流动资金及偿还银行贷款 | 5,000.00 | 5,000.00 |
合计 | 25,401.00 | 21,211.78 |
联系人 | Jie Pan |
电话 | 0574-58122405 |
传真 | 0574-58122400 |
联系人 | 成政、季诚永 |
电话 | 0755-82130833/0571-85115307 |
传真 | 0755-82133337 |
公司全称: | 宁波江丰电子材料股份有限公司 |
英文名称: | Konfoong Materials International Co., Ltd. |
注册地址: | 余姚市经济开发区名邦科技工业园区安山路 |
公司简称: | 江丰电子 |
法定代表人: | 姚力军 |
注册资本: | 164,070,000元 |
邮政编码: | 315400 |
公司电话: | 0574-58122405 |
公司传真: | 0574-58122400 |
互联网网址: | http://www.kfmic.com |
电子邮箱: | wenhui.li@kfmic.com |
投资者关系负责人: | 董事会秘书 Jie Pan |
投资者关系电话号码: | 0574-58122405 |
公司境内股票上市地: | 深圳证券交易所 |
股票代码: | 300666 |
项 目 | 2016.12.31 | 2015.12.31 | 2014.12.31 |
流动资产: | |||
货币资金 | 8,572.15 | 5,000.19 | 3,325.36 |
应收票据 | 224.55 | 20.00 | 54.99 |
应收账款 | 8,924.84 | 6,400.17 | 5,227.42 |
预付款项 | 515.10 | 225.35 | 342.67 |
其他应收款 | 44.96 | 96.99 | 484.28 |
存货 | 12,280.34 | 10,073.05 | 9,492.20 |
一年内到期的非流动资产 | - | 1.54 | - |
其他流动资产 | 68.77 | 29.17 | 499.15 |
流动资产合计 | 30,630.72 | 21,846.45 | 19,426.07 |
非流动资产: | |||
可供出售金融资产 | 67.25 | 67.25 | 67.25 |
长期股权投资 | 365.00 | 401.44 | - |
投资性房地产 | 2,105.13 | 2,204.93 | - |
固定资产 | 24,700.81 | 14,907.93 | 17,014.73 |
在建工程 | 2,338.94 | 9,451.20 | 9,231.42 |
无形资产 | 2,288.87 | 2,111.67 | 2,709.77 |
长期待摊费用 | 458.98 | 110.59 | 151.29 |
递延所得税资产 | 674.31 | 532.42 | 1,076.89 |
其他非流动资产 | 1,060.04 | 1,483.36 | 2,944.77 |
非流动资产合计 | 34,059.34 | 31,270.78 | 33,196.12 |
资产总计 | 64,690.07 | 53,117.23 | 52,622.20 |
流动负债: | |||
短期借款 | 11,518.24 | 10,551.85 | 11,100.00 |
应付票据 | 1,650.00 | 900.00 | 170.00 |
应付账款 | 9,236.51 | 6,134.84 | 5,290.04 |
预收款项 | 13.73 | 8.78 | 13.51 |
应付职工薪酬 | 893.25 | 643.40 | 653.31 |
应交税费 | 786.36 | 410.74 | 994.98 |
应付利息 | 31.91 | 28.08 | 34.76 |
其他应付款 | 34.59 | 52.18 | 52.32 |
其他流动负债 | 53.08 | - | - |
流动负债合计 | 24,217.66 | 18,729.88 | 18,308.92 |
非流动负债: | |||
长期借款 | 8,500.00 | 8,500.00 | 8,500.00 |
专项应付款 | 608.00 | 608.00 | - |
递延收益 | 2,382.95 | 1,831.27 | 4,216.44 |
递延所得税负债 | 31.73 | - | - |
非流动负债合计 | 11,522.68 | 10,939.27 | 12,716.44 |
负债合计 | 35,740.34 | 29,669.14 | 31,025.36 |
所有者权益: | |||
股本 | 16,407.00 | 16,407.00 | 16,407.00 |
资本公积 | 3,195.05 | 3,195.05 | 3,195.05 |
其他综合收益 | 16.88 | 0.45 | - |
盈余公积 | 985.06 | 417.84 | 174.05 |
未分配利润 | 8,366.50 | 3,439.65 | 1,298.96 |
归属于母公司所有者权益合计 | 28,970.49 | 23,459.98 | 21,075.06 |
少数股东权益 | -20.76 | -11.90 | 521.78 |
所有者权益合计 | 28,949.73 | 23,448.08 | 21,596.84 |
负债和所有者权益总计 | 64,690.07 | 53,117.23 | 52,622.20 |
项 目 | 2016年度 | 2015年度 | 2014年度 |
一、营业总收入 | 44,280.87 | 29,091.29 | 24,509.84 |
减:营业成本 | 30,182.07 | 19,856.62 | 16,709.80 |
税金及附加 | 527.39 | 234.00 | 88.31 |
销售费用 | 2,521.53 | 1,814.80 | 1,547.70 |
管理费用 | 5,095.24 | 4,835.93 | 4,166.39 |
财务费用 | 215.33 | 330.91 | 913.83 |
资产减值损失 | 530.65 | 272.29 | 260.02 |
加:公允价值变动收益(损失以“-”号填列) | - | - | - |
投资收益(损失以“-”号填列) | -36.44 | 212.72 | 6.93 |
其中:对联营企业和合营企业的投资收益 | -36.44 | -98.33 | - |
二、营业利润(亏损以“-”填列) | 5,172.23 | 1,959.47 | 830.72 |
加:营业外收入 | 1,400.04 | 757.71 | 1,363.13 |
其中:非流动资产处置利得 | - | - | 5.82 |
减:营业外支出 | 146.44 | 38.20 | 164.18 |
其中:非流动资产处置损失 | 0.06 | 0.02 | 0.65 |
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列) | 6,425.83 | 2,678.98 | 2,029.68 |
减:所得税费用 | 976.96 | 355.96 | 276.68 |
四、净利润(净亏损以“-”号填列) | 5,448.87 | 2,323.02 | 1,753.00 |
归属于母公司所有者的净利润 | 5,494.08 | 2,384.48 | 1,908.53 |
少数股东损益 | -45.21 | -61.46 | -155.53 |
五、其他综合收益的税后净额 | 18.40 | 0.45 | - |
归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额 | 16.43 | 0.45 | - |
(一)以后不能重分类进损益的其他综合收益 | - | - | - |
(二)以后将重分类进损益的其他综合收益 | 16.43 | 0.45 | - |
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 | 1.97 | - | - |
六、综合收益总额 | 5,467.27 | 2,323.47 | 1,753.00 |
归属于母公司所有者的综合收益总额 | 5,510.51 | 2,384.92 | 1,908.53 |
归属于少数股东的综合收益总额 | -43.23 | -61.46 | -155.53 |
七、每股收益: | |||
(一)基本每股收益(元/股) | 0.33 | 0.15 | 0.12 |
(二)稀释每股收益(元/股) | 0.33 | 0.15 | 0.12 |
项 目 | 2016年度 | 2015年度 | 2014年度 |
一、经营活动产生的现金流量 | |||
销售商品、提供劳务收到的现金 | 42,475.67 | 28,564.91 | 24,326.03 |
收到的税费返还 | 373.31 | 723.79 | 952.25 |
收到其他与经营活动有关的现金 | 1,365.31 | 546.35 | 990.25 |
经营活动现金流入小计 | 44,214.30 | 29,835.05 | 26,268.52 |
购买商品、接受劳务支付的现金 | 27,221.79 | 16,992.34 | 15,326.68 |
支付给职工以及为职工支付的现金 | 4,207.57 | 3,735.02 | 3,477.82 |
支付的各项税费 | 1,784.67 | 1,589.01 | 1,289.47 |
支付其他与经营活动有关的现金 | 4,861.49 | 3,854.40 | 3,428.21 |
经营活动现金流出小计 | 38,075.53 | 26,170.78 | 23,522.18 |
经营活动产生的现金流量净额 | 6,138.77 | 3,664.27 | 2,746.34 |
二、投资活动产生的现金流量 | |||
收回投资收到的现金 | - | 204.91 | 6.93 |
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 0.08 | 0.12 | 11.67 |
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | - | 206.98 | - |
收到其他与投资活动有关的现金 | 795.74 | 757.00 | 2,675.47 |
投资活动现金流入小计 | 795.82 | 1,169.01 | 2,694.07 |
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 3,893.27 | 1,835.38 | 10,730.18 |
投资支付的现金 | - | - | 200.00 |
支付其他与投资活动有关的现金 | - | 1,379.14 | 2.25 |
投资活动现金流出小计 | 3,893.27 | 3,214.52 | 10,932.43 |
投资活动产生的现金流量净额 | -3,097.45 | -2,045.50 | -8,238.36 |
三、筹资活动产生的现金流量 | |||
吸收投资收到的现金 | 34.37 | - | - |
其中:子公司吸收少数股东投资收到的现金 | 34.37 | - | - |
取得借款收到的现金 | 24,059.97 | 13,513.57 | 21,500.00 |
收到其他与筹资活动有关的现金 | 19.05 | - | - |
筹资活动现金流入小计 | 24,113.39 | 13,513.57 | 21,500.00 |
偿还债务支付的现金 | 23,093.58 | 13,061.72 | 14,600.00 |
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 888.71 | 1,196.26 | 1,011.86 |
支付其他与筹资活动有关的现金 | - | 44.05 | - |
筹资活动现金流出小计 | 23,982.29 | 14,302.04 | 15,611.86 |
筹资活动产生的现金流量净额 | 131.10 | -788.46 | 5,888.14 |
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | 375.59 | 128.48 | -13.38 |
五、现金及现金等价物净增加额 | 3,548.02 | 958.78 | 382.74 |
加:年初现金及现金等价物余额 | 4,199.14 | 3,240.36 | 2,857.62 |
六、期末现金及现金等价物余额 | 7,747.15 | 4,199.14 | 3,240.36 |