（1）公司符合高新技术产业发展方向

2013年至今，公司持续被湖北省科学技术厅、湖北省财政厅、国家税务总局湖北省税务局联合认定为高新技术企业。公司拥有境内外授权专利共计117项，包括：境内授权专利111项，其中发明专利18项，实用新型专利87项，外观设计专利6项；境外授权发明专利6项。公司产品所属领域属于《高新技术企业认定管理办法》中所认定 “国家重点支持的高新技术领域”中的“电子信息”，符合高新技术产业发展方向。

（2）公司符合战略性新兴产业发展方向

公司自成立以来专注于光模块的研发、生产和销售，光模块是光通信领域的核心部件，是新基建、信息网络建设的重要配套设备和升级基础。公司所处的光通信行业是受到国家重大产业政策扶持和鼓励的战略性新兴产业。2017年，工信部出台了《产业关键共性技术发展指南》，将高速光通信关键器件和芯片技术列入优先发展范畴，包括40Gb/s和100Gb/s客户侧模块等；2017年，中国电子元件行业协会发布的《中国光电子器件产业技术发展路线图（2018-2022年）》，指出我国光通信器件企业应重点加强高速率光收发模块的研发投入，突破高密高速等集成封装与测试工艺，实现高端产品产业化；2017年，国家发改委出台了《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录》，将“光通信设备”及其中的“波分复用设备”等列入新一代信息技术产业重点产品和服务；2019年，工信部出台了《“5G+ 工业互联网”512工程推进方案》，提出加快工业级5G芯片和模组、网关，以及工业多接入边缘计算等通信设备的研发与产业；2021年，国务院发布了《国民经济和社会发展第十四个五年规划和二〇三五年远景目标纲要》，要建设高速泛在、天地一体、集成互联、安全高效的信息基础设施，加快5G网络规模化部署，推广升级千兆光纤网络，提升通信设备、核心电子元器件等产业水平；2021年，工信部出台了《“双千兆”网络协同发展行动计划（2021-2023年）》，指出着力提升核心芯片、网络设备、模块、器件等的研发制造水平，持续提升产业链现代化水平。

公司位于湖北省武汉市，近年来，湖北省光通信行业迅速崛起，武汉东湖新技术开发区形成了光通信产业集群，汇集了国内多家光通信行业领先企业，形成了较为完备的光通信产业链，被誉为“中国光谷”。2019年，武汉市新一代信息网络、集成电路、新型显示等四个集群获批国家发改委首批战略性新兴产业集群。2020年，湖北省出台实施《光谷科技创新大走廊发展战略规划（2021-2035年）》，提出要大力发展高带宽低损耗光模块产品，布局打造世界级光电子信息产业带。

（3）公司所属行业处于创新升级阶段，市场前景广阔、潜力巨大

根据安永2021年发布的《全球光通信产业白皮书》（以下简称“白皮书”），以光纤为代表的光通信技术在传输速率与传输质量上的提升，完美地契合了人们对于高带宽的需求，随着光通信的逐步普及，预示着人类文明将步入又一新阶段——光联时代。据白皮书预测，2020年全球光通信下游市场收入规模将达到1.4万亿元，并将以每年平均约18%的增速保持高速增长，到2025年有望创造约3.2万亿元的下游应用市场空间。

光模块作为构建现代高速信息网络的基础元器件，具有广阔的发展前景，主要应用市场包括数通市场、电信市场和新兴市场。根据FROST&SULLIVAN数据，全球光模块市场规模从2015年的75.1亿美元大幅增长到2020年的105.4亿美元，年复合增长率约为7.0%，2024年预计达到138.2亿美元；受益于中国政府对5G网络建设的推动和互联网公司数据中心的建设，以生产收入计，中国的光模块市场规模从2015年的225.4亿元增长到了2020年的392.3亿元，年复合增长率约为11.7%，2024年预计达到599.3亿元人民币。

当前，中国已建成全球规模最大的信息通信网络。根据赛迪顾问和前瞻产业研究院数据，2020年至2025年，中国光通信行业市场规模复合增长率约12.66%，包括光芯片、光模块/光器件、光网络设备、网络运营服务和光纤光缆五大细分市场，其中光模块/光器件市场需求将受益于流量暴增对数通市场的积极影响，市场规模将稳步增长，占光通信行业市场的比重也预计从约11%提升至约21%。

（4）公司各类产品具备创新特征与核心竞争力

从时分复用光模块产品来看，近十年大型数据中心建设快速发展，高速光模块需求持续增大，公司紧跟市场需求，从2015年起开发了40G SR4、LR4及AOC等数据中心普遍应用的产品，而后又陆续开发了100G SR4、LR4及AOC等数据中心升级产品，公司的100G光模块产品已经实现在数据中心应用领域的持续大批量交付，采用16nm制程芯片的200G/400G系列光模块已实现批量交付，采用7nm先进制程芯片的400G光模块已完成产品开发，2022年800G光模块产品已开始向客户送样测试，处于行业领先地位。另一方面，公司针对5G中回传领域推出的50G、100G、200G系列高速率产品，亦具备一定领先优势。

从波分复用光模块产品来看，公司成立初期即推出了当时功耗和性能行业领先的10G 40/80km DWDM/CWDM长距离波分产品，该类产品广泛应用于电信城域网、接入网及数据通信企业网领域，伴随着电信及数通网络的升级换代，特别是无线通信和数据中心的快速发展，公司针对性的实现产品速率从6G、10G到25G的演化，也完成了从时分复用产品到10G、25G波分复用产品的扩充。公司自主研发的1G/10G/25G波分复用光模块产品种类全面，覆盖传输距离从10KM到120KM，支持CWDM/DWDM方案，主要销往海外市场，行业认可度较高，在电信传输和5G通信领域具备较强竞争力。根据FROST&SULLIVAN数据，在中国本土波分复用光模块制造厂商中，按2018-2020年累计收入规模排名，公司位列第二，市场份额占比接近3%。

（5）公司具有一系列核心技术

在光器件领域，公司的多通道功率均衡技术，通过开发自动化设备并优化功率耦合算法，一次性完成多个光学元件的耦合，使多个通道间的功率达到均衡，且能实现高功率的耦合。该技术极大的提升了耦合效率和良率。公司透镜耦合用时2分钟/通道，显著低于行业内普遍水平4-5分钟/通道；公司产品的非气密“双85”可靠性（参数设置为温度85℃,湿度85%RH的简单恒温恒湿试验，广泛应用于考核电子元器件的众多特性指标）可达1,000小时，是行业内普遍标准500小时的两倍。公司的光斑耦合工艺技术，通过光器件的光路和结构的特殊设计和定制的自动化光耦合设备，实现了光路准直和多路波长分光的一次性耦合，和行业内普遍采用的功率监控式耦合相比，此技术能够实现光斑参数的直观观察，易于生产控制和失效分析，从而保障了较高的生产效率和产品良率。

在光模块领域，公司的高速链路建模、仿真与设计技术和低功耗设计技术亦具备较为突出的行业竞争力。公司的高速链路建模、仿真与设计技术，对高速链路进行时域和频域的仿真，指导高速链路的设计，降低高速信号衰减、反射等失真，并依据矢量网络分析仪试验测试结果，优化、积累仿真设计模型，能够保障光器件和光模块的高速电信号传输质量，以充分满足性能指标要求，这一技术主要应用于基于PAM4脉冲幅度调制方式的高速率光模块，能够有效保障产品开发的一致性和稳定性。公司利用此核心技术设计制造的400G光模块的发射光眼图传输色散代价（TDECQ）能达到2.0dB以下，远低于IEEE（Institute of Electrical and Electronics Engineers，美国电气与电子工程师协会）国际标准定义的3.4dB。公司的低功耗设计技术，通过独特的电路设计和算法优化，同时应用热仿真技术，合理布局、设计模块电路板和散热壳体，显著降低光模块产品在高温环境下运行时的功耗，在5G通信和数据中心应用领域具有突出优势。公司利用此核心技术设计制造的SFP+DWDM 80km工业级（-40 ^oC ~85 ^oC）模块的功耗小于1.5W，低于同行业定义的一般功耗水平1.8W-2.5W。

（6）发展规划

公司本次募集资金投资项目契合光模块行业的发展趋势。“高速光模块及5G通信光模块建设项目”有助于公司把握高速光模块市场的蓬勃发展机遇，立足于数通市场、电信市场和新兴市场，实现公司高速光模块和5G通信光模块的产能扩张，从而满足日益增长的下游市场需求。“研发中心建设项目”明确了以400G/800G高速光收发模块开发、400G/800G高速光收发器件开发、基于硅光技术的下一代光模块和光器件开发、100G/200G/400G长距离相干光模块开发、COBO/CPO下一代光互联产品的研发为主的五大研发方向，打造设备齐全、实力突出的研发基地。

公司的业务定位与未来规划有利于公司把握行业趋势、提升公司研发和生产水平，为公司未来业务发展奠定坚实的基础。